Ranking lokat SKOK

Tutaj znajdziesz na bieżąco aktualizowany ranking lokat oferowanych przez Spółdzielcze Kasy Oszczędnościowo-Kredytowe (SKOK)

1
Najlepsze lokaty SKOK
Codziennie aktualizowane zestawienie najlepszych lokat z 35 SKOK-ów
Poznaj szczegóły
 
2
Blog o oszczędzaniu
Prosto o oszczędzaniu i finansach osobistych
Poznaj szczegóły
 
3
Wszystko o SKOK-ach
Tutaj zapoznasz się z funkcjonowaniem kas kredytowych i bieżącymi statystykami
Poznaj szczegóły
 
 

Inflacja – cichy pożeracz oszczędności

Inflację można zdefiniować jako ogólny spadek siły nabywczej pieniądza w czasie. W systemie opartym o pieniądz fiducjarny oraz system rezerwy cząstkowej inflacja w dużym stopniu generowana jest przez inflacjogenny system bankowy. Dziś poznaliśmy dane inflacji konsumenckiej za grudzień i tym samym za cały rok 2014. Rok do roku GUS odnotowało stabilizację cen (0% - brak inflacji i deflacji) względem roku 2013 głównie za sprawą taniejącej ropy na rynku światowym. To dobra wiadomość dla większości oszczędzających. Średniorocznie inflacja za ostatnie 10 lat wyniosła jednak 2,47% (cel inflacyjny NBP to 2,5%), a sumarycznie wartość pieniądza od końca 2004 roku do końca 2014 spadła o 27,6%. Innymi słowy za złotówkę zarobioną w 2004 roku możemy kupić dziś o 1/4 mniej.

Tabela. Inflacja konsumencka (CPI) GUS w latach 2004–2014

Rok Inflacja liczona rok do roku
2004 3,5%
2005 2,1%
2006 1,0%
2007 2,5%
2008 4,2%
2009 3,5%
2010 2,6%
2011 4,3%
2012 3,7%
2013 0,9%
2014 0%

Obliczanie realnej stopy zwrotu z inwestycji czy depozytu bankowego z uwagi na inflację i podatek od zysków kapitałowych może przysporzyć pewnych trudności, dlatego najlepiej podeprzeć się o gotowy wzór:


rzeczywisty_zysk = ( (zysk_z_inwestycji * 0,81) – inflacja ) / (1 + inflacja)


Powyższy wzór uwzględnia zarówno inflację jak i tzw. podatek belki (19%), który pobierany jest zarówno od zysków odsetkowych, jak i od zysków z inwestycji giełdowych. Oto dwa przykłady obliczania rzeczywistego zysku.

1. Pola wpłaciła na lokatę roczną oprocentowaną na 4% kwotę 30000 zł. Wskaźnik inflacji w tym czasie wyniósł 3%. Pierwszą rzecz jaką zrobiła Pola było obliczenie kwoty odsetek netto, jaką powinna otrzymać na swoje konto. Okazało się, że oprocentowanie netto (uwzględniające podatek) wyniosło 3,24% (=4%*0,81), tak więc lokata dała jej zysk nominalny w wysokości 972 zł. Jaki będzie rzeczywisty zysk z lokaty jeśli Pola weźmie pod uwagę inflację? Do tej pory Pola sądziła, że wystarczy od oprocentowania netto odjąć wskaźnik inflacji (=3,24%-3%) i w ten sposób uzyska ona realne oprocentowanie swojej lokaty (0,24%). Gdy skorzystała jednak z powyższego wzoru wynik był inny: ((0,04*0,81)-0,03)/(1+0,03)=0,00233 (0,233%) Różnica wydaje się niewielka, ale w przypadku kilku lat różnica będzie ulegała zwiększeniu za sprawą procentu składanego i na pewno nie powinna być pomijalna.

2. Ania co miesiąc odnotowuje wartość najbardziej płynnej części swojego portfela (złoto, akcje, gotówka, lokaty). Na początku roku, gdy znane są już dane o inflacji konsumenckiej za rok poprzedni dokonuje obliczenia osiągniętego realnego zysku/straty. I tak na koniec 2010 roku wartość jej portfela wynosiła 35500 zł a pod koniec 2014 wartość portfela wzrosła do 37060 zł. Szybko obliczyła, że dzięki jej pracy, inwestycji i oszczędności wartość jej portfela wzrosła przez ostatnie cztery lata o 4,2%. W tym czasie według koszyka inflacyjnego GUS wystąpiła inflacja w wysokości 9,1%, co oznacza, że średnioroczna inflacja wyniosła 2,2%, a realna strata w portfelu wyniosła 4,5%: ((0,042)-0,091)/(1+0,091)=0,045

Komentarze   

#8 Sebastian 2015-07-20 11:58
Cytuję vito:
GDZIE byla inflacja 6 % ,bo z pewnoscia NIE w POlsce,w ktorej wciaz mamy deflacje i to spora a zalozony przez NBP cel inflacyjny + 2,5 % NIE zostanie ,co juz wiadomo,zrealizowany ani w tym ani w 2016 roku.


Vito, to tylko przykładowa wartość. Po prostu przy większych liczbach lepiej widać różnicę nominalną. A co do aktualnej inflacji, to każdy musi stworzyć sobie swój własny koszyk inflacyjny, bo dane oficjalnie podawane przez GUS to tylko jedna strona medalu.
Cytować
#7 vito 2015-07-20 07:18
Cytuję Sebastian:
Nie, nie pokazuje, choć różnica może wydawać się niewielka, to przy obliczaniu rzeczywistego zysku na przełomie lat czy wysokiej inflacji różnica staje się istotna.

Ale wyjaśnię dlaczego ten mianownik na prostym przykładzie. Miał Pan rok temu 1000 zł. Za tę kwotę mógł Pan kupić określony koszyk dóbr warty 1000 zł. Przez rok zarobił Pan na lokacie 100 zł (czyli 10% brutto). Przez miniony rok mieliśmy jednak inflację w wysokości 6%, co oznacza, że nasz koszyk dóbr kosztuje obecnie 1060 zł. Ile koszyków dóbr może Pan obecnie kupić za ów 1100 zł? 1100/1060 = 1,038, czyli zysk rzeczywisty nie wyniósł wcale 4% a mniej, bo niespełna 3,8%. Pominąłem tu dla uproszczenia podatek.

--------------------
GDZIE byla inflacja 6 % ,bo z pewnoscia NIE w POlsce,w ktorej wciaz mamy deflacje i to spora a zalozony przez NBP cel inflacyjny + 2,5 % NIE zostanie ,co juz wiadomo,zrealiz owany ani w tym ani w 2016 roku.
Cytować
#6 vito 2015-07-20 07:16
Wskaznik (mnoznik) 0,81 to dokladnie 19 % podatku ,ktory zabieraja nam od odsetek.
Dobre byloby wyjsnic to w tekscie,bo wiele osob nie rozumie skad sie to wzielo.
I tak podane w przykladzie 4 % ;
4 % x 0,81 =3,24
i tak samo
4 % - 19% = 3,24
Cytować
#5 Sebastian 2015-05-15 14:59
Cytuję Piotr:
Proszę o informację jak wyliczył autor inflację za ostatnie 10 lat, bo mój wynik to 2,82%. Co zrobiłem źle?

Może wziął Pan do obliczeń również 11 rok (2004?)
Cytować
#4 Piotr 2015-05-15 14:31
Proszę o informację jak wyliczył autor inflację za ostatnie 10 lat, bo mój wynik to 2,82%. Co zrobiłem źle?
Cytować
#3 robert 2015-01-20 14:33
Mam wrażenie, że wzór z mianownikiem jest dokładny, wzór z samym licznikiem przyblizony, ale jeśli używamy wzoru z mianownikiem nie powinniśmy odejmować inflacji w liczniku.

Pozdrawiam
Cytować
#2 Sebastian 2015-01-18 20:22
Nie, nie pokazuje, choć różnica może wydawać się niewielka, to przy obliczaniu rzeczywistego zysku na przełomie lat czy wysokiej inflacji różnica staje się istotna.

Ale wyjaśnię dlaczego ten mianownik na prostym przykładzie. Miał Pan rok temu 1000 zł. Za tę kwotę mógł Pan kupić określony koszyk dóbr warty 1000 zł. Przez rok zarobił Pan na lokacie 100 zł (czyli 10% brutto). Przez miniony rok mieliśmy jednak inflację w wysokości 6%, co oznacza, że nasz koszyk dóbr kosztuje obecnie 1060 zł. Ile koszyków dóbr może Pan obecnie kupić za ów 1100 zł? 1100/1060 = 1,038, czyli zysk rzeczywisty nie wyniósł wcale 4% a mniej, bo niespełna 3,8%. Pominąłem tu dla uproszczenia podatek.
Cytować
#1 Paweł 2015-01-18 19:34
Dlaczego utworzył Pan mianownik 1+inflacja ? Czy sam licznik nie pokazuje prawdy ?
Cytować

Dodaj komentarz


Kod antyspamowy
Odśwież

Wyszukiwarka

Kalkulator zysku z lokaty

wyczyść

Krótko o stronie

Niniejszy blog przybliża czytelnikowi podstawowe zagadnienia związane z oszczędzaniem, ukazuje alternatywne względem banków bezpieczne miejsca lokowania oszczędności oraz serwuje najnowsze zestawienie lokat dostępnych w Spółdzielczych Kasach Oszczędnościowo-Kredytowych (SKOK). Blog nie jest powiązany z żadną instytucją finansową. Więcej o blogu znajdziesz tutaj.

© Copyright 2014, Wszelkie prawa zastrzeżone, ciekawnik.pl 

Kontakt

W celu szybkiego kontaktu z autorem proszę
o skorzystanie z formularza kontaktu. Uwagi oraz
sugestie mile widziane! Dziękuję!